להשקיע בראש שקט: על מה אסור להתפשר כשעושים את זה לבד?

מאז מגפת הקורונה - שהייתה נקודת מפנה גם בכלכלה, ולא רק בבריאות - הטפטוף הפך למבול: יותר ויותר ישראלים בוחרים להשקיע בשוק ההון בעצמם. לפי סקר עדכני של הבורסה לניירות ערך (דצמבר 2024), כ-58% מהמשקיעים הפעילים בארץ מנהלים את תיק ההשקעות שלהם באופן עצמאי לגמרי. עוד 13% פועלים עצמאית בשילוב עם ייעוץ חיצוני. ב-2024 לבדה נפתחו כ-161 אלף חשבונות מסחר של משקיעים פרטיים - יותר מאשר בשנת הקורונה עצמה, שעמדה אף היא בסימן זינוק בפעילות. קו המגמה ברור: המשקיע הישראלי לוקח את המושכות לידיים, והוא נכנס לשוק ההון עם הרבה יותר ידע, ביטחון ותחכום מבעבר. אבל עם העצמאות באה האחריות - להיזהר בכניסה, לתכנן קדימה, לנהל סיכונים ולפעול חכם. כדי להשקיע בצורה זהירה יותר, יש כמה מנגנוני הגנה שחשוב להכיר.

"אנשים הבינו בהדרגה שזה אפשרי", אומר דוד שם טוב, מנכ"ל בית ההשקעות אינטראקטיב ישראל. "אנחנו פועלים בתחום המסחר העצמאי כבר המון שנים, והקורונה באמת נתנה לו בוּסט משמעותי. אנשים ישבו בבית, התחילו ללמוד וגילו שאפשר להצליח ולהרוויח. אם בעבר הגישה לעולם הזה הייתה קשה ומורכבת ובעלת חסמי כניסה גבוהים, יותר ויותר משקיעים מבינים היום שהם יכולים לנהל לבד את כספם ולהשקיע כפי שהם מבינים". דוד שם טוב מדגיש כי מדובר בתופעה עולמית שבארה"ב בולטת אפילו יותר, מה שהופך את משקיעי הריטייל לחלק נכבד ובעל ההשפעה בשוק ההון, לצד קרנות הגידור והפנסיה.

בשונה מהגישות המסורתיות, אינטראקטיב ישראל שואפת לשחרר חסמים ככל שניתן. "זה מתחיל בעובדה שאין אצלנו מינימום לפתיחת חשבון - ואנחנו רואים לא מעט חיילים וסטודנטים שכצעד ראשון, משקיעים כל חודש ב-S&P500 ויוצרים לעצמם חיסכון. אין סיבה שלא יוכלו ליהנות מתשואת שוק גם בסכומים קטנים - וזה ממש חלק מהחזון מבחינתנו. כצעד משלים, הוספנו פיצ'רים של השקעה אוטומטית: לקוח יכול להגדיר הוראת קבע לחשבון ההשקעות שלו, ובהתאם להגדרות, המערכת תדע לרכוש עבורו מניה או תעודת סל עוקבת מדד, כפי שבחר והגדיר".

אבל העצמאות לא נגמרת בסף הכניסה. "לצד הגידול המרשים בכמות, אנחנו רואים גם עלייה במדדי האיכות בשיקולי המשקיעים, במידת התחכום שלהם, בבקיאות שלהם ובניצול הכלים המוצעים להם. זה קשור מן הסתם בירידה הניכרת שאנחנו מזהים בגיל הממוצע של המשקיע, ובגיוון הדרכים שעומדות היום לרשותו כדי ללמוד את התחום ולהתמקצע בו. בהתאם, אנחנו מוסיפים לפלטפורמה כלים כדי להנגיש מידע וידע וכדי לאפשר מקסימום גמישות ותגובתיות".

השקעות בסטנדרט אמריקאי

דוד שם טוב מספר על תופעה מעניינת: עוד ועוד משקיעים, ותיקים וחדשים כאחד, שמנהלים את כספיהם בכמה צורות ובמספר חשבונות - חשבון להשקעות קצרות טווח (ואפילו Day trading), חשבון לחיסכון לכל עת וחשבון להשקעות ארוכות וסולידיות יותר. "אנחנו רואים אותם מחלקים ומפצלים את הסיכון, עוברים השתלמויות אונליין ומיישמים במהירות - דברים שלא ראינו בעבר".

אשר לאחריות שבאה עם העצמאות, דוד שם טוב מסביר כי קיימים מנגנונים קריטיים בהגנה על ההשקעות שמקובלים מאוד בארה"ב ופחות מוכרים בארץ. "אחד מעקרונות הדגל שלנו באינטראקטיב ישראל הוא להביא לכאן את הסטנדרט האמריקאי בהשקעות", הוא מרחיב. "זה אומר, מצד אחד, פיצ'רים ייחודיים, תמיכה בכל שעות המסחר (עם ציטוטי זמן אמת ללא עלות בבורסות וול סטריט) ונגישות ל-160 שווקים ב-36 מדינות ו-28 סוגי מטבעות, עם יכולת לסחור בכל שעות היממה בימי מסחר ולפי שער המטבע הרציף (שיכול לחסוך המון כסף ביחס לשער היציג). הצד השני הוא מנגנוני הגנה בהיבטי ביטחון לכסף וביטוח, שפחות נפוצים במחוזותינו".

כאן צריך לפתוח סוגריים ולהסביר: כאשר לקוח פותח חשבון מסחר באינטראקטיב ישראל, זה אומר, בין היתר, ביטוח אוטומטי של עד חצי מיליון דולר (דרך קרן להגנה על המשקיעים) במקרה של חשבון שנפתח בארה"ב, או עד 20 אלף יורו אם הוא נפתח באירופה (מעשית באירלנד). ניתן אפילו להגדיל את הסכום המבוטח עד 30 מיליון דולר דרך מבטח משנה.

"הביטוח כמובן לא יעזור במקרה של השקעה מפסידה, אבל במה שנוגע לחששות מפשיטות רגל או קטסטרופות למיניהן – למרות הסיכוי הקלוש, אם בכלל, שדבר כזה יקרה – מרגיע לדעת שיש הגנה כזאת", אומר שם טוב. עוד הוא מציין, כי החשבון מאובטח באמצעים מחמירים, כגון אימות דו שלבי וכניסה דרך זיהוי פנים או טביעת אצבע.

"אנחנו מבינים שמשהו גדול מאוד משתנה בשוק ההון, ואנחנו גאים להיות חלק מהשינוי הזה, לאפשר אותו ולקדם אותו", מתגאה דוד שם טוב. "היכולת לסחור בכל רגע נתון כמעט בכל הבורסות בעולם ובכל סוגי הנכסים בשוק ההון, גם בכאלו שנחשבים נישתיים, היא מכפיל כוח משמעותי למשקיע העצמאי. כשמוסיפים לזה עמלות מסחר מהנמוכות בשוק וכנגד ביצוע בלבד - קנייה/מכירה - ללא דמי ניהול, אי פעילות, משמרת, מערכת וכו'; וגם מנגנוני הגנה אוטומטיים שלא מקובלים בישראל, אפשר בהחלט להשקיע בראש שקט ולהתפנות לניהול ההשקעות בהתאם למטרות שלכם".

התוכן המוצג בכתבה זו ניתן באופן כללי בלבד, אינו מהווה חוות דעת מקצועית, המלצה, תחליף להתייעצות עם מומחה או קבלת ייעוץ השקעות. אינטראקטיב ישראל לא מקנה ייעוץ השקעות פרטני המותאם לצרכי הלקוח, והתוכן מטעמה אינו מהווה המלצה או שידול לביצוע פעולה בשוק ההון. על כן, אין לפרש דבר באמור בכתבה כהמלצה או ייעוץ לביצוע רכישה או מכירה של כל נייר ערך או נכס פיננסי המוצג בה. סקירה זו מבוססת על נתונים ומידע גלויים לציבור אשר מפורסמים באתרים פיננסיים בישראל ובעולם וללא שיח עם החברות המוזכרות.